BDSwiss

Définition

Un CFD est un produit à effet de levier, qui vous permet de déplacer des quantités de fonds importantes sur le marché avec seulement un faible investissement. Les fonds restants, qui composent la valeur totale de votre position, sont fournis par un teneur de marché, qui récupère des frais ou une commission.

Un roulement ou swap est le paiement des intérêts pour chaque position détenue pendant la nuit. Il représente les fonds retirés ou ajoutés sur le compte du client pour faire basculer ou « rouler » une position ouverte d’un jour à l’autre. Les frais payés ou reçus dépendent de la direction de votre position : longue ou courte.

Pour ce qui est des paires de devises, elles sont négociées sur le Forex, ainsi elles agissent non seulement sur deux devises différentes, mais aussi potentiellement sur deux taux d’intérêt différents. La différence et la direction de votre position déterminent le montant débité ou crédité.

Le roulement des positions que vous détenez durant la nuit peut donc amener un profit ou une perte supplémentaire.

Exemple

Vous décidez de prendre une position « longue » sur la paire de devises EUR/USD, vous achetez donc l’euro et vendez le dollar américain. Dans le cadre de cet exemple, partons du principe que le taux d’intérêt de l’EUR est de 0,80 % et celui de l’USD de 0,50 %. En prenant une position « longue », vous recevez 0,80 % du contrat et vous en devez 0,50 %. La différence entre les deux détermine les frais de roulement, qui s’élèvent dans le cas présent à 0,30 % sur une base annuelle. 0,80 % – 0,50 % = 0,30 % Trader un contrat standard signifie que vous pouvez déplacer un volume de marché de : 1 * 100 000 * 1,0975 $ = 109 750 $

Pour cette position, deux paiements des intérêts sont calculés:

Position longue en EUR

$109,750 * 0.80% * 1/365 = $2.40

Position courte en USD

$109,750 * -0.50% * 1/365 = -$1.50

Vous recevez ainsi un paiement de 0,90 $ (2,40 $ – 1,50 $ = 0,90 $).

Dans les spécifications, tous les frais de roulement seront exprimés sous forme de pips, ajoutés ou déduits de votre compte pour chaque position ouverte.
Une liste exacte de tous les taux de roulement est disponible ICI.

Heures de trading

En règle générale, les marchés financiers ont différentes heures de trading. Afin de déterminer une norme pour que nos clients n’aient pas à surveiller les heures de trading différentes des différents produits qu’ils tradent, le début et la fin d’une journée de trading ont été réglés à 21h00 (GMT). Cette heure est importante pour savoir si un roulement sera ou non calculé. Des exceptions sont faites pour les contrats à terme à long terme sur les matières premières, qui exigent de respecter des périodes d’expiration précises. Toutes les positions ouvertes ou détenues à ce moment sont classées comme détenues durant la nuit et des frais de roulement s’appliquent. Les positions ouvertes après 21h01 (GMT) ne sont pas soumises à des frais de roulement, sauf si elles sont détenues jusqu’au début de la journée de trading suivante.

Week-ends et jours fériés

Les jours sans trading, comme les week-ends et les jours fériés, des frais de roulement supplémentaires seront facturés par jour sans trading. Ces frais sont dus pour la plupart des actifs sous-jacents le mercredi suivant le week-end ou le jour férié.

Avertissement sur les risques: Le trading du Forex / des CFD et autres produits dérivés est hautement spéculatif est comporte un niveau de risque élevé.